Heb je wel eens naar een nieuwe token gekeken op een site als DexScreener of CoinMarketCap en je verbaasd over het enorme handelsvolume? "Wauw, daar zit veel actie in, dit moet wel een goed project zijn," denk je misschien. Maar in de wereld van crypto is actie niet altijd wat het lijkt. Welkom in de wereld van wash trading: de kunst van het handelen met jezelf om de rest van de markt te misleiden.

Wat is Wash Trading precies?

Stel je voor dat je een marktkoopman bent die de hele dag appels van zijn linkerhand naar zijn rechterhand verplaatst en daarbij hard roept: "Kijk eens wat een drukte! Iedereen wil mijn appels!" Dat is precies wat wash trading is. Een handelaar (of een team van ontwikkelaars) koopt en verkoopt hun eigen tokens tussen wallets die zij zelf beheren.

Er verandert netto niets aan hun bezit, maar op de grafiek verschijnen enorme groene en rode balken. Het doel? Investeerders zoals jij laten geloven dat er enorme liquiditeit en interesse is, terwijl het in werkelijkheid een eenmansshow is.

Waarom is dit gevaarlijk voor jou?

Wash trading is niet zomaar een onschuldige marketingtruc; het is pure marktmanipulatie. Het creëert een valse werkelijkheid op drie fronten:

• De illusie van liquiditeit: Je denkt dat je je tokens op elk moment makkelijk kunt verkopen omdat er "zoveel volume" is. In werkelijkheid ben jij de enige echte koper en is er niemand anders om je tokens van over te nemen als je eruit wilt.
• Prijsmanipulatie: Door constant met zichzelf te handelen op een steeds iets hogere prijs, kunnen manipulators de koers langzaam omhoog duwen. Dit lokt echte kopers uit hun tent (FOMO), waarna de manipulator zijn echte tokens op hen dumpt.
• Ranking-fraude: Veel platformen rangschikken tokens op basis van handelsvolume. Door wash trading klimmen waardeloze projecten naar de top van de lijsten, waar ze de meeste aandacht trekken.

Hoe de goochelaar te werk gaat

Vroeger was wash trading makkelijk te herkennen omdat het vanaf één adres gebeurde. Tegenwoordig gebruiken fraudeurs geavanceerde bots en honderden verschillende wallets om hun sporen te wissen.

Diensten zoals het beruchte "Volume.li" maken het zelfs mogelijk om tegen betaling 'volume te huren'. Voor een vast bedrag per dag genereert een bot duizenden transacties die eruitzien als natuurlijke handelsactiviteit. Het platform genereerde op deze manier honderden miljoenen dollars aan nep-volume, waardoor talloze investeerders in projecten stapten die eigenlijk 'dood' waren.

Hoe herken je de neppe actie?

Gelukkig laat zelfs de beste bot sporen achter op de blockchain. Let op deze signalen:

1. Identieke bedragen: Zie je constant transacties van precies 1.234 ETH of 500.000 tokens die elkaar razendsnel opvolgen? Dat is geen toeval, dat is een script.
2. De 'Ping-Pong' transactie: Als je op Etherscan kijkt en je ziet dat Wallet A verkoopt aan Wallet B, en Wallet B vijf minuten later weer terugverkoopt aan Wallet A, dan heb je de kern van wash trading te pakken.
3. Volume zonder prijsbeweging: Als een token miljoenen aan volume heeft maar de prijs blijft kaarsrecht stilstaan, dan zijn de bots waarschijnlijk gewoon tegen elkaar aan het handelen zonder de markt te beïnvloeden.

Jezelf beschermen

De beste verdediging is een gezonde dosis scepsis. Doe altijd je eigen onderzoek (DYOR) en kijk verder dan de eerste pagina van een prijs-tracker. Gebruik on-chain analyse-tools om te zien hoeveel unieke wallets er daadwerkelijk handelen. Als 90% van het volume afkomstig is van slechts 3 wallets, weet je genoeg: wegwezen.

Ben je in een project gestapt waarvan je nu vermoedt dat het volume volledig gefabriceerd was, of heb je vragen over verdachte patronen in een token waarin je wilt investeren? Wij kunnen de on-chain data voor je ontleden om te zien wat echt is en wat nep.

Neem contact met ons op via:

• E-mail: info@chainhunters.nl
• Start een onderzoek via onze aangifte pagina